Чем бы дитя не тешилось, лишь бы не “стопилось”

Активы

Чем бы дитя не тешилось, лишь бы не “стопилось”!

 

Для любого успешного трейдера, рынок представляет собой излюбленную ниву самосовершенствования для постоянного обогащения. Учитывая, что заработок такой профессии, как трейдер, позволяет гораздо больше, нежели большинство иных ремесел, то и познавать приходится намного больше, нежели в, скажем, бухгалтерском учете. Деньги на поверхности не хранятся, придется копнуть поглубже, чтобы заиметь свою долю гномъего золотишка.

На этот раз, мы с Вами, Дорогие Друзья, разберемся, какой же именно инструмент наиболее приспособлен для наших раскопок. Здесь главное правило — не брать в руки лопату.

И так, вне зависимости, от выбранной торговой площадки, сессии, брокера и фирмы-производителя мышки, которой Мы щелкаем по терминалу. Имеется вопрос, пожалуй первый из организационных, для любого биржевого спекулянта, и состоит в том, “на чем сидеть”? И вот здесь нас ожидает настоящее изобилие.

В данном случае будем рассматривать инструменты, котируемые на Московской бирже, не принимая во внимание глобальный межбанк Forex, дабы избежать путаницы. К слову, отбросим в след за лопатой такие же квази-биржевые псевдо-недо-активы как бинарные опционы.

Что же нам останется в сухом остатке. На самом деле — более чем достаточное количество биржевых инструментов для успешной торговли.

В секторе “Основной Рынок”, он же фондовый, нас будет интересовать его под-часть, касающаяся акций. В разделе срочного рынка, или рынка деривативов, нас будут интересовать фьючерсные и опционные контракты. И еще одним сектором, есть валютный рынок.

Школа трейдинга Пурнова

Давайте же разберемся, для начала с определениями каждого из сектора активов, прежде чем перейти непосредственно к их сравнению. Акции — инструмент, представляющий собой, продукт вторичного размещения эмитентами на бирже после прохождения бумаги процедуры допуска к торгам (листинга), подходящий для трейдинга как спекулятивного, так и для размещения инвестиционных портфелей. Однако заметки в биржевом реестре о приобретении определенного количества shares каких-либо бумаг, без быстрого вычеркивания (в качестве инвестиций) оставим крупным инвесторам, и сосредоточимся на позиционных спекуляциях.

Фьючерсные контракты — производные финансовые инструменты (деривативы) представляющие собой стандартизованные биржевые контракты. Предметом таких контратов является обязательство сторон о покупке или продаже базисного актива (тех же акций, валюты, значений индексов, нефти, сои, драгметаллов…) по определенной цене и в установленный срок.

Опционные контракты — также представляют из себя производные инструменты, и во многом походят на фьючерсы, однако ключевое отличие состоит в том, что опцион, в отличии от фьючерса является не обязательством, а возможностью (правом) совершения сделки куп-продажи по определенной цене и до определенного времени.

Валюта на бирже — инструмент предоставляющий возможность приобретать определенное количество лотов (стандартизированная единица измерение количества актива на бирже) определенной валюты через лицензированного брокера (часто банковского), как с последующей поставкой, так и с использованием кредитного плеча. Опять — таки, забегая на перед, оставим живую поставку валюты тем, кто в состоянии покупать ее вагонами.

Как мы можем заметить недостатка в выборе актива на Российском рынке нет, как, в общем, нет и проблем с поставкой ликвидности по активам.

Существует одна на всех, общая конечная цель — получение прибыли от наших трейдов. Следовательно, разумно предполагать, что отбор активов подразумевает, что трейдер должен преимущественно зарабатывать на активе, а не терять. Сразу, отмечу, что безопасных биржевых активов не бывает по определению, так что если Вы ищете стабильности и спокойствия — лучше торговать помидорами, либо работать не на бирже, а на заводе. Единственное чем мы, как трейдеры в состоянии себя обезопасить от непредсказуемых колебаний цены — есть подробный и качественный анализ. Так что с этой точки зрения — безопасный актив тот, который мы в состоянии качественно проанализировать. Благодаря уникальной системе побарного анализа Александра Пурнова, анализ инструмента становиться для трейдера щитом, подушкой безопасности, которая убережет от акул и поможет оторвать от их добычи кусочек и себе.

Фьючерс-Опцион

Что ж, давайте определимся, по каким критериям, будем определять пригодность актива для использования начинающим трейдером.

Во-первых, это конечно залоговая стоимость актива — начинать торговать с крупных депозитов крайне рискованно и нежелательно. В противном случае обучение превратится в слив, а терйдинг из возможно любимого дела — в ненавистное.

Во-вторых, естественно приемлемые транзакционные затраты, такие как комиссии за совершение сделок, комиссионные вознаграждения за организацию торгов и клиринг, платы за использование терминала, биржевую информацию т.д.

И в-третьих, — инструмент должен четко вписываться в рамки Вашего управления капиталом. Одна из самых рутинных, скучных, но обходимых частей работы трейдера — ведение журнала сделок и ведение мани-менеджмента. Калькуляции по каждой позиции, в обязательном порядке, должны быть просчитаны до копейки с учетом всех параметров сделки, описанных выше: комиссии за совершение торговой операции, комиссии своп, параметров ордеров фиксирующих прибыль или убыток, премии (в случае опционов).

Следовательно, для новичка оптимальным выбором станут, как раз чисто спекулятивные инструменты, такие как фьючерсы и опционы.

Инструмент Преимущества Недостатки
Акции
  • Высокая ликвидность рынка.
  • Возможность формирования инвестиционных портфелей (для крупных инвесторов).
  • Огромный выбор эмитентов.
  • Инструмент, мало подходящий для мелких частных инвесторов в качестве спекулятивного, ввиду дороговизны.
  • Необходимость проведение квалифицированного финансового анализа эмитента для рассмотрения бумаги в качестве инвестиционного пакета.
Валюта
  • Практически абсолютная ликвидность, способная обеспечить практически любую заявку частного инвестора.
  • Высокая волантильность.
  • Являет полем работы банковсковского сектора, а также инвестиционных фондов.
  • Подходит для спекуляций, если Вы — Дональд Трамп или Саксобанк.
Фьючерсы
  • Один из лучших спекулятивных инструментов.
  • Подходит для использования частными трейдерами как объект для спекуляций.
  • Большой выбор (базисные активы из секторов энергетики, сельского хозяйства, валюты, биржевые индексы, мягкие товары, фондовые активы).
  • Возможность старта со скромным начальным капиталом.
  • Наличие реальных объемов с торговой площадки, для применения методики VSA.
  • Недостатки фьючерсных контрактов, как правило, новичков и частных спекулянтов не касаются.
  • Ограниченные возможности по хеджированию рисков, сопряженные с высокими затратами.
  • Стандартные характеристики фьючерсного контракта не всегда могут удовлетворить все потребности хеджера касаемо сроков и количества базисного актива.
  • Необходимость поиска и использования коррелирующего актива при отсутствии фьючерса на тот инструмент, который необходимо захаджировать.
Опционы
  • Кладязь прибыльности при правильном подходе к активу.
  • Наибольшее соотношение потенциальной прибыли к размеру премии по опциону.
  • Наибольшая гибкость актива в построению сложных торговых комбинаций с привязанными ордерами.
  • Относительно проще работать чем с фьючерсами.
  • Возможность построения дельта-нейтральных позиций.
  • Работа опционами облегчает мани-менеджмент.
  • Необходимость наличия опыта работы на бирже.
  • Необходимость приличного капитала.
  • Возможность получения серьезных убытков.

Подводя итоги, Дорогие Читатели, сделаем вывод, что наиболее подходящими активами для спекуляций, в особенности новичкам, являются деривативы.

А наиболее подходящим местом для постижения нюансов работы с ними, соответственно, являются курсы школы Александра Пурнова, к примеру — на курсах “На старт” и “Базовый” проходит детальное и качественное изучение методики работы с фьючерсными контрактами. Обучение включает в себя солидную базу знаний и навыков, начиная принципами чтения побарного ценового графика, заканчивая освоением эффективных торговых стратегий, таких как “4 Стрелы”.

Курс Школы Александра Пурнова “Мышление Успешного Трейдера” способен блеснуть не только изучением графиков, приемов анализа и торговли, построением торговых стратегий включающих производные финансовые инструменты, но и обучением работе с опционами, а также поддержку наставника на протяжении года.

Хочу прокомментировать


Ваш e-mail не будет опубликован.


*

— Вы у нас впервые? Давайте знакомиться!

Меня зовут Александр Пурнов.
Я — профессиональный трейдер и основатель Школы Трейдинга, где каждое занятие направлено на осознание учениками своего собственного стиля торговли и получения реального результата на рынке.

Хотите узнать больше о моей жизни, образовании и опыте? Вся информация собрана в разделе «Кто я».

Готовы сделать трейдинг своей профессией?

Оставьте e-mail и получите 4 бесплатных урока прямо сейчас!


Пройдите 4 бесплатных урока и получите СКИДКУ в подарок!

Подписаться

Ваши друзья торгуют рубль/доллар (Si)?

Поделитесь с ними ценной информацией в удобной для Вас социальной сети.

Скорее жмите на кнопку!

Мы работаем для Вас!
Александр Пурнов
Руководитель Школы Трейдинга

Здравствуйте, уважаемый посетитель сайта!

Вы столкнулись со сложностями, а служба поддержки не смогла их решить?
Пожалуйста, напишите мне.